余額寶最大勢的時候收益接近6%，吸引了很多投資者，特別是小白理財大軍。但現(xiàn)在卻跌破了3%，習慣了吃肉的投資者現(xiàn)在讓他喝湯，難免有人起“異心”，尋找更高收益的理財產品成為了他們的一大訴求。

　　近一段時間，融360小編多次在朋友圈和微信公共號里看到“余額寶慘敗，XX收益是它的N倍”諸如此類的文章，點進去一看，發(fā)現(xiàn)全部是說余額寶收益不行了，然后推薦一款理財產品。一番梳理下來，融360小編發(fā)現(xiàn)不少貓膩。

　　同樣是活期 本質卻大不同

　　余額寶不用說了，是活期理財產品，而其他被推薦理財?shù)漠a品，融360小編看了一下，大部分雖然也是活期理財產品，但本質卻完全不同。

　　余額寶對接的是貨幣基金，你存在余額寶里的錢是交給基金公司用來投資的短期貨幣工具的，比如國資、央行票據(jù)、銀行定期存單、同業(yè)存款等短期有價證券。

　　而其他被推薦活期理財產品，一般是P2P的活期理財。融360小編梳理了一下目前市場上的P2P活期理財，大致分三種。

　　第一種是P2P平臺代銷的貨幣基金而且最新監(jiān)管禁止了，整改后沒有基金牌照的能再賣了；第二種是P2P平臺上債權（包括債權轉讓項目），這種情況下要求平臺非?；钴S，一旦不能保持活躍度或者某一活期項目贖回金額巨大，可能就會引起風險問題；第三種是資金池，將投資者自己自行投資到平臺打包的債權項目，顯然是不合規(guī)的。

　　第一種收益也不高，不大可能被推薦，后面兩種情況下，投資人不知道資金的真正去向，就算是投債權，如果逾期也無法按時取出資金，風險較大。

　　還有一種是互聯(lián)網金融平臺或者是互聯(lián)網科技平臺的活期理財產品，搞的是定向委托投資，把錢投到平臺上，一般是委托貸款、信托、基金公司及子公司發(fā)行的特點或專項資產管理計劃、證券公司發(fā)行的資產管理計劃、商業(yè)銀行理財產品、貨基、票據(jù)收益和銀行存款等，性質和余額寶不同，風險也高于余額寶。

　　真的是提前鎖定高收益？

　　有的文章在推薦理財產品時會說，現(xiàn)在理財收益率都在走低，需要買個“長期理財產品提前鎖定收益”，也就是固收類的，相當于出讓流動性換來更高的收益。但真相如何呢？

　　表面上看是沒錯，但風險肯定也是不一樣的，貨幣基金在咱們國家還沒出現(xiàn)過兌付問題，但定期理財標就很難說了，預期收益率可能達不到，甚至本金就陪在里面了。

　　融360小編梳理了一下那些文章里推薦的定期理財產品，主要分兩種。

　　一種是P2P平臺上的借款項目，借款人逾期甚至騙貸或者平臺跑路的風險都是存在的，能不能拿回投資資金要看平臺和借款人的實力和信譽了，這種理財產品的風險比余額寶可要大得多。而且比起余額寶，投資P2P是一件比較復雜的事，要做很多準備工作，對于普通投資人特別是小白投資人來說并不是一個好的選擇。

　　還有一種叫“證券市場的優(yōu)先級產品”，按照解釋就是別人借你的錢去認購定向增發(fā)的股份。別人投資的股票漲了，人家能賺收益，你也能拿到一部分，感覺好像是人家吃肉分你肉湯喝，但如果股票跌了，可能把你的錢也賠沒了。舉個例子，有的產品會說你的錢占投資比例30%，墊后的有70%，這70%賠完了你才會出現(xiàn)損失，但是股市風云變幻大家都知道，誰保證你那部分不賠，而且就算你那30%不賠，也可能達不到預期收益。

　　大腿也不一樣

　　余額寶是螞蟻金服推出的理財產品，大家都知道背后是馬云，要有人說余額寶不給你兌付，你都不會信吧。不管怎么樣，螞蟻金服那么大的生態(tài)，這份底氣還有的。

　　其他的理財產品呢，不管是P2P平臺還是互金理財平臺，背景各異。國資系、上市系平臺出問題不再是個例了，何況民營的連個兜底的“爸爸”都沒有，更別提打著互金旗號騙錢的平臺。

　　余額寶真的慘敗了嗎？

　　梳理了那些文章，融360小編發(fā)現(xiàn)所謂的余額寶慘敗，不過是說它的收益低。確實，現(xiàn)在不到2.5%了，但推薦的那些產品往往投資風險要高出不少，從投資安全角度來說，余額寶根本談不上慘敗。此外，余額寶和市場上同類互聯(lián)網寶寶相比，收益從來都不是最低的，早有幾只基金多次跌破了2%。

　　上面說了余額寶在螞蟻金服體系內，其豐富的應用場景也是自身的亮點。存在余額寶里的錢，除了可以賺取一定的收益，還能用于線上和線下支付。很多人應該都有余額寶的支付體驗，線上支付不僅局限在阿里體系內，很多地方都可以使用，線下支付也十分方便快捷，很多線下場景都支持余額寶付款。

　　此外，余額寶的資金情況還會對芝麻信用產生影響，余額寶資料存量一定程度上體現(xiàn)了個人的財力，使用余額寶支付功能也能展示個人的消費行為，這些都將納入芝麻信用大數(shù)據(jù)內，而芝麻信用想必大家也不陌生，簡單說就是好的信用帶來好的信用生活。

　　豐富的應用場景和信用累積，這些往往是其他所謂“打敗”余額寶的理財產品所不具有，所以絕不能只看收益就說余額寶慘敗了。