與此同時(shí)，2016年新增不良貸款余額、增速都出現(xiàn)下降。2016年三季度末，全國(guó)新增不良貸款3076億元，較2015年同期新增額減少1194億元，同比增約25.9%，比2015年同期增幅下降約25個(gè)百分點(diǎn)。

山東、河南等地區(qū)，雖然不良貸款規(guī)模較大，增長(zhǎng)也仍然較快，但與此前相比，新生成不良貸款的速度在放緩。根據(jù)監(jiān)管數(shù)據(jù)，截至2016年末，山東新增不良貸款177.2億元。2014年、2015年，則新增分別為223.9億元、347.89億元。而河南省2015年新增不良貸款484.07億元，增幅達(dá)到120%左右，是2016年的4倍以上。

“原來(lái)預(yù)計(jì)，2016年不良貸款將會(huì)從沿海向內(nèi)地傳導(dǎo)，從下游行業(yè)向上游行業(yè)傳導(dǎo)，但結(jié)果并沒(méi)有出現(xiàn)這種情況?！鄙鲜稣憬成鲜秀y行人士說(shuō)，去年價(jià)格變動(dòng)因素并不明顯，在一定程度上，緩釋了新的不良貸款生成。

作為銀行資產(chǎn)質(zhì)量的兩大先行指標(biāo)，逾期貸款、關(guān)注類(lèi)貸款的生成，也有改善之勢(shì)。截至2016年四季度末，銀行業(yè)關(guān)注類(lèi)貸款占比3.87%，較2015年同期增長(zhǎng)8個(gè)百分點(diǎn)。關(guān)注類(lèi)貸款占比趨于上升，但同比增幅下降。

這是否表明，銀行業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量已度過(guò)最艱難的時(shí)刻，不良貸款拐點(diǎn)已至?“一般來(lái)說(shuō)，不良率的‘拐點(diǎn)’在經(jīng)濟(jì)見(jiàn)底并企穩(wěn)半年后才會(huì)出現(xiàn)，需要進(jìn)一步觀(guān)察經(jīng)濟(jì)走勢(shì)?！币晃汇y行資產(chǎn)保全人士對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者稱(chēng)，除了外部環(huán)境，銀行年底、季末加大核銷(xiāo)、處置力度，也是影響不良貸款的重要因素?！澳壳皝?lái)看，不良貸款上升趨勢(shì)沒(méi)有扭轉(zhuǎn)，還不能判斷商業(yè)銀行不良貸款向好發(fā)展。”一位股份制銀行高層亦稱(chēng)，2016年，不良貸款生成率雖然沒(méi)有大幅增加，但關(guān)注類(lèi)貸款和逾期貸款在各家銀行信貸資產(chǎn)占比中繼續(xù)上升。而且不良貸款風(fēng)險(xiǎn)暴露，具有一定的滯后性，在經(jīng)濟(jì)繼續(xù)下行的背景下，未來(lái)一段時(shí)期不良貸款風(fēng)險(xiǎn)仍會(huì)進(jìn)一步上升。

警惕地域性、行業(yè)性風(fēng)險(xiǎn)集中爆發(fā)

如何更好地防范風(fēng)險(xiǎn)、加快不良資產(chǎn)處置速度，成為監(jiān)管部門(mén)和商業(yè)銀行急需解決的一個(gè)問(wèn)題。

以山東為例，監(jiān)管數(shù)據(jù)顯示，截至2016年9月末，該省銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不良貸款余額1506.8億元，到2016年12月末，當(dāng)?shù)夭涣假J款余額1397.1億元，比年初增加177.2億元，但比9月底減少了近110億元。這種情況，此前幾年也曾出現(xiàn)。山東銀監(jiān)局此前就曾表示，去年累計(jì)處置不良貸款1357億元。

河南的情況也與此相似。2015年，河南銀行業(yè)不良貸款集中爆發(fā)，截至當(dāng)年底，其不良貸款余額達(dá)到958.04億元，比年初增加484.07億元，增加超過(guò)一倍，不良率也由年初的1.29%飆升到年底的3.01%，上升超過(guò)130%。

為化解、防止不良貸款生成，河南也采取了多種措施。根據(jù)河南銀監(jiān)局披露，2016年，通過(guò)開(kāi)展“暖冬行動(dòng)”，河南銀行業(yè)與1700多家企業(yè)對(duì)接融資需求，初步統(tǒng)計(jì)，為企業(yè)穩(wěn)貸367億元、續(xù)貸491億元、增貸359億元，力推全省債務(wù)規(guī)模1億元以上、1284家企業(yè)組建債委會(huì)。

“過(guò)去幾年，山東GDP增速已由2013年的9.6%，下降至2016年的7.6%，根據(jù)近期的出口、消費(fèi)、投資數(shù)據(jù)，山東經(jīng)濟(jì)增速放緩的壓力較大?！鄙鲜龉煞葜沏y行山東分行人士說(shuō)，2016年以來(lái)，山東加大調(diào)結(jié)構(gòu)步伐，改變以往高投入高產(chǎn)出的發(fā)展模式。部分產(chǎn)能過(guò)剩行業(yè)受到較大沖擊，各地“淘汰一批”的要求，也使得不良貸款反彈壓力增大。目前山東部分鋼鐵企業(yè)負(fù)債率超過(guò)100%，與此同時(shí)，一些屬于過(guò)剩產(chǎn)能的企業(yè)誤判行業(yè)發(fā)展態(tài)勢(shì)，實(shí)施盲目擴(kuò)張，最終導(dǎo)致資金鏈斷裂。去年，全國(guó)銀行業(yè)不良貸款率下降，浙江、上海地區(qū)出現(xiàn)“雙降”，但在銀行業(yè)看來(lái)，這種變化可能讓情況變得更為復(fù)雜。

根據(jù)寧波銀監(jiān)局?jǐn)?shù)據(jù)，其轄區(qū)內(nèi)37家銀行機(jī)構(gòu)中，截至2016年底，不良率超過(guò)2%的有4家，超過(guò)3%的多達(dá)11家，占整個(gè)寧波地區(qū)銀行業(yè)的三分之一。分類(lèi)來(lái)看，大型銀行不良率為3.43%，股份制銀行、農(nóng)村合作機(jī)構(gòu)分別為2.76%、2.17%。而不良率最高的華夏銀行寧波分行，截至去年底，不良率高達(dá)8.12%。

“有些銀行客戶(hù)結(jié)構(gòu)單一，貸款基本固定在某些行業(yè)，單筆貸款金額比較大，而貸款總體規(guī)模又不大，只要出現(xiàn)一筆壞賬，不良率就上來(lái)了。”上述浙江銀行業(yè)人士說(shuō)，寧波房地產(chǎn)不景氣，尤其是一些郊縣，貸款出問(wèn)題后，抵質(zhì)押物變現(xiàn)非常困難。

這種情況并非寧波獨(dú)有。廈門(mén)銀監(jiān)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，受部分企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)暴露影響，2016年，當(dāng)?shù)夭涣假J款率比年初上升0.39個(gè)百分點(diǎn)。受個(gè)別銀行較大幅度計(jì)提貸款損失準(zhǔn)備影響，轄區(qū)銀行業(yè)利潤(rùn)增速下滑，累計(jì)實(shí)現(xiàn)稅后利潤(rùn)107.71億元，同比大幅下降29.06%。

地域性、行業(yè)性風(fēng)險(xiǎn)集中爆發(fā)，這在山東同樣存在。上述股份制銀行高層說(shuō)，山東地區(qū)由于產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、區(qū)域分布的特殊性，導(dǎo)致不良貸款兼具區(qū)域性、集中性的特點(diǎn)。同地區(qū)企業(yè)之間不少存在錯(cuò)綜復(fù)雜的擔(dān)保圈鏈條，牽一發(fā)而動(dòng)全身，如東營(yíng)、濰坊地區(qū)，是這幾年受擔(dān)保圈波及較為嚴(yán)重的區(qū)域，很多企業(yè)夾縫求生。

“對(duì)外擔(dān)保不審慎，眾多企業(yè)受牽連也是不良貸款集中爆發(fā)的重要原因。”上述股份制銀行高層說(shuō)，山東企業(yè)較為普遍地采取聯(lián)保貸款模式，涉及的行業(yè)遍布鋼貿(mào)、生物科技等多個(gè)領(lǐng)域。因此，一旦風(fēng)險(xiǎn)暴露，牽涉貸款總量大、企業(yè)面廣、不良貸款也會(huì)集中顯露。

一位股份制銀行山東分行高管向第一財(cái)經(jīng)記者分析，山東地區(qū)第二產(chǎn)業(yè)占比較大，近幾年工業(yè)在山東經(jīng)濟(jì)中的地位有增無(wú)減，并且呈現(xiàn)出明顯的重工業(yè)化趨勢(shì)。受產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、行業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)的影響，一些傳統(tǒng)制造業(yè)，如紡織、鋼鐵、機(jī)械制造等已無(wú)法自負(fù)盈虧，虧損嚴(yán)重，成為“雷區(qū)”。

上述股份制銀行山東分行人士也認(rèn)為，去產(chǎn)能剛剛開(kāi)始，黑色金屬、有色金屬、能源、煤炭、房地產(chǎn)等關(guān)鍵行業(yè)，都面臨著未來(lái)幾年供給大于需求的局面，企業(yè)經(jīng)營(yíng)效益整體上會(huì)持續(xù)下降，這些行業(yè)本身經(jīng)營(yíng)杠桿、財(cái)務(wù)杠桿都比較高，借了很多疑難貸款，還本付息的負(fù)擔(dān)仍然比較重。（第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)）